電子元器件行業:軍工電子大改革、科技創新大機會
發布時間：2015/9/7 訪問人數：947次
繼續重視軍工電子板塊,軍工體制改革有望進一步推進,軍工信息化及國產化率大幅提升,上游軍工電子高彈性!我們繼續看好中航光電、振華科技、火炬電子、同方國芯、三安光電、大唐電信、上海貝嶺,中電廣通。
中航光電:高增長低估值!軍工電子化率30%,未來提高到100%;公司從連接器做飛機航母吊艙和其他系統邏輯,是連接器行業十倍以上市場空間;全球產業整合趨勢不變,軍工體制改革進一步推進,繼續持續關注!振華科技,CEC軍工電子平臺!目前時點,反應公司今年PE為40倍,明年為30多倍,值得重點關注。
火炬電子:最新推薦標的,軍工元器件大平臺!公司主業以陶瓷電容為主,與主要軍工集團建立密切的戰略合作關系,目前價位對應16年30多倍市盈率。
繼續關注智能硬件創新周期,產業周期有望進入快速滲透期,科技行業十年一周期,五年一王者,很大意義上來自于"創新者的窘境"!上周我們騰訊智能硬件大會召開,多樣性創新產品的展出及產業鏈的整體崛起堅信新的五年創新周期到來!上游的全志科技等具備全球競爭力的芯片設計企業將彈性最大,高度重視!而上游供應商也將趨于收斂,強者恒強!繼續關注安信電子優質成長組合,白馬和準白馬為代表的優質成長和未來長期資產稀缺性標的組合!白馬和準白馬成長:金龍機電、大華股份、中航光電、信維通信、欣旺達、歌爾聲學、三安光電、同方國芯、大唐電信、中安消(停牌重大重組)、振華科技、中瑞思創、長盈精密、中電廣通;未來長期資產稀缺性標的:全志科技、火炬電子、先導股份、達華智能、天音控股。
上周市場回顧:電子板塊上周漲跌幅-11.00%,跑輸滬深300指數-4.11個百分點,年初以來累計上漲34.86%,跑贏滬深300指數40.28個百分點。上周子行業中半導體、元件、光學光電子、其他電子、電子制造漲跌幅分別為-12.01%、-10.91%、-11.70%、-10.53%、-9.43%。
本周行業與公司事件提醒:關注公司中報業績
風險提示:系統性風險
